七年等一回。與上一次同時(shí)降息降準(zhǔn)時(shí)隔7年，央行前天宣布，自28日起定向降準(zhǔn)并同時(shí)下調(diào)存貸款基準(zhǔn)利率。調(diào)整后，一年期存貸款基準(zhǔn)利率下調(diào)0.25個(gè)百分點(diǎn)，分別至2%和4.85%。

降準(zhǔn)降息將影響到我們經(jīng)濟(jì)生活的方方面面，昨日起多家銀行已經(jīng)開(kāi)始執(zhí)行新的利率標(biāo)準(zhǔn)。經(jīng)過(guò)多次降息后，不同銀行之間的實(shí)際利率差在不斷縮小。

[利好]

釋放資金規(guī)模約4700億

這是央行自2014年11月啟動(dòng)本輪降息降準(zhǔn)“連環(huán)組合”以來(lái)，第四次降息、第三次降準(zhǔn)。央行上一次在同一天宣布降息和降準(zhǔn)是在2008年12月12日。多家機(jī)構(gòu)和券商分析師均指出，此次降低存款準(zhǔn)備金率將釋放4700億流動(dòng)性。

“本次定向降準(zhǔn)預(yù)計(jì)釋放的資金規(guī)模大概在4700億元。”招商證券首席宏觀分析師謝亞軒稱(chēng)，從過(guò)去定向降準(zhǔn)的覆蓋范圍來(lái)看，預(yù)計(jì)超過(guò)七成的商業(yè)銀行符合要求，釋放的規(guī)模在4000億元左右;再加上降低財(cái)務(wù)公司存準(zhǔn)率3個(gè)百分點(diǎn)，釋放的規(guī)模在690億元。

對(duì)于未來(lái)繼續(xù)降息降準(zhǔn)的可能性，謝亞軒表示依然可期，對(duì)2015年全年通脹率1.5%的判斷，物價(jià)保持低位運(yùn)行、以及考慮到這次降息沒(méi)有放開(kāi)存款利率上限，下半年利率工具的使用仍有空間。其次，由于跨境資金流入較弱，基礎(chǔ)貨幣仍然需要補(bǔ)充，因此下半年每個(gè)季度都可能會(huì)迎來(lái)降準(zhǔn)的機(jī)會(huì)。

[落地]

不同銀行實(shí)際利率差縮小

央行此次降準(zhǔn)降息，部分銀行已經(jīng)開(kāi)始行動(dòng)起來(lái)，從各銀行的官網(wǎng)掛牌利率來(lái)看，基本仍可分為國(guó)有大行、全國(guó)性股份制商業(yè)銀行和大型城商行、中小城商行三個(gè)梯隊(duì)。工農(nóng)中建交五大行步調(diào)一致，均為一年期定存利率2.25%，二年2.75%，三年3.25%，五年3.35%，即在基準(zhǔn)利率的基礎(chǔ)上上浮12.5%。郵儲(chǔ)銀行略有不同，一年2.28%，二年2.75%，三年3.25%，五年3.25%。第二梯隊(duì)以華夏銀行、平安銀行為例。華夏銀行一年2.5%，二年2.9%，三年3.6%，五年3.75%;平安銀行一年2.5%，二年3.0%，三年3.5%，五年3.5%;北京銀行一年2.5%，二年2.86%，三年3.25%，五年3.5%。

第三梯隊(duì)的利息相對(duì)較高，特別是中長(zhǎng)期存款利率上浮較大。作為本地城商行，青島銀行和青島農(nóng)商銀行的利率變化最為引人關(guān)注。昨日，記者登錄青島銀行官網(wǎng)發(fā)現(xiàn)，青島銀行自6月28日起已經(jīng)執(zhí)行了新的定期存款利率，一年2.4%，二年3.12%，三年3.9%，五年4.5%。不過(guò)，青島農(nóng)商銀行昨日官網(wǎng)上人民幣存款利率表仍為2015年5月11日，暫未更新最新利率。

不過(guò)，由于各家總行已將利率上浮權(quán)限下放到地方分行，因此同一家銀行在不同地區(qū)的實(shí)際執(zhí)行利率與總行掛牌利率略有不同，因此落地后也會(huì)有“靈活”執(zhí)行的可能。比如，此前銀行有針對(duì)5萬(wàn)以下、5萬(wàn)以上以及100萬(wàn)以上存款客戶不同的利率標(biāo)準(zhǔn)?？梢钥闯?，隨著利率市場(chǎng)化的推進(jìn)，在金融機(jī)構(gòu)競(jìng)爭(zhēng)激烈的情況下，大銀行與小銀行的利率差距正在逐漸縮小，不同檔期之間的利率也越來(lái)越靈活。

[貸款]

“老貸款”以合同為準(zhǔn)

在宣布降息和定向降準(zhǔn)的同時(shí)，央行指出，其他各檔次貸款及存款基準(zhǔn)利率、個(gè)人住房公積金存貸款利率相應(yīng)調(diào)整,這意味著一大批購(gòu)房族將會(huì)省下不少銀子。

這個(gè)周末，此前在市南區(qū)金茂灣定下一套住房的孫先生特別開(kāi)心，他告訴記者：“我買(mǎi)房之后在銀行的貸款一直沒(méi)辦下來(lái)，現(xiàn)在趕上降息利好，這樣的話我就可以每月少還一些貸款了。”

記者了解到，新的貸款利率生效是即時(shí)的，即6月28日以后簽訂貸款合同或者已經(jīng)簽訂貸款合同但貸款尚未發(fā)放，可以按本次利率下調(diào)政策享受到利率優(yōu)惠。

假如是6月28日(不含)以前已經(jīng)發(fā)放了貸款，調(diào)整月供的時(shí)間就要以貸款合同為準(zhǔn)。目前大部分銀行的貸款合同中采用的都是“按年調(diào)息”的方式，也就是說(shuō)老房貸客戶要到次年1月1日才能開(kāi)始享受降息后的新利率;也有一種浮動(dòng)利率周期調(diào)整，即按自然年調(diào)整利息的方式，是從次年的同月開(kāi)始調(diào)整利率。

“購(gòu)房者要注意合同中是否規(guī)定房貸利率隨央行調(diào)整利率變動(dòng)而變動(dòng)。如果是固定利率，則一直以辦理房貸時(shí)的利率為準(zhǔn)。如果是浮動(dòng)利率，則會(huì)注明調(diào)整日期。一般銀行規(guī)定次年1月生效或者約定固定日期。”興業(yè)銀行青島分行個(gè)貸負(fù)責(zé)人趙總表示。

[理財(cái)]

部分市民轉(zhuǎn)投基金

昨日起一年期存款基準(zhǔn)利率下調(diào)至2%，市場(chǎng)分析人士普遍認(rèn)為，今后銀行理財(cái)產(chǎn)品收益率可能有所降低。

本月27日，余額寶七日年化收益率已經(jīng)跌至3.6%以下。業(yè)內(nèi)人士表示，以余額寶為代表的寶寶類(lèi)產(chǎn)品的收益或?qū)⒆叩?，收益率可能進(jìn)入3%時(shí)代。按照最新的收益率估算，假設(shè)A先生放入余額寶5萬(wàn)元，那他一年獲得的收益約為1800元，比鼎盛時(shí)期的2014年1月2日，余額寶收益率曾達(dá)到歷史最高點(diǎn)6.8%，A先生每年收益少了1600元。

另外，儲(chǔ)蓄國(guó)債、憑證式國(guó)債等收益率可能也會(huì)較去年上半年發(fā)行的同類(lèi)產(chǎn)品有所降低。昨日，記者采訪了多位島城市民，對(duì)于此次降息他們表示“沒(méi)想到這么快”。“現(xiàn)在存銀行太不劃算了，利率太低，我打算買(mǎi)點(diǎn)保本理財(cái)，或者貨幣基金，既穩(wěn)健還能多出來(lái)一塊收益。”市民陳阿姨告訴記者。 記者 景虹